Команда маркетинга
недавняя выставка iFX Expo В статье освещаются несколько бурно развивающихся тенденций в индустрии финансовых услуг, особое внимание уделяется растущей значимости собственных торговых подразделений в брокерских компаниях, работающих на рынке Форекс. В условиях растущей конкуренции добавление собственных торговых операций может стать стратегическим шагом с далеко идущими преимуществами.
Почему форекс-брокерам следует расширить свою деятельность в сфере проп-трейдинга
На панели iFX Expo были выделены несколько причин, по которым брокерам следует серьезно рассмотреть возможность добавления услуг проп-трейдинга в свое предложение. Главное преимущество — возможность диверсификации источников дохода. Как отметил Гэри Маллен, генеральный директор FunderPro, стоимость привлечения клиентов для проп-трейдинга значительно ниже, чем в традиционных брокерских моделях. Брокеры могут использовать свою существующую клиентскую базу, сводя затраты на привлечение клиентов практически к нулю, предлагая проп-трейдинг активным пользователям. Кроме того, проп-трейдинг повышает вовлеченность клиентов и увеличивает их пожизненную ценность, поскольку трейдеры часто переходят от торговли на своих счетах к участию в проп-соревнованиях.
Кроме того, учитывая волатильность, наблюдавшуюся в последние месяцы, у брокеров появилась уникальная возможность воспользоваться своим сложившимся доверием и авторитетом в регулирующих органах, чтобы уверенно выйти на рынок проп-трейдинга. Участники дискуссии также отметили, что брокеры имеют хорошие возможности для успеха в проп-трейдинге благодаря глубокому пониманию рынка, технологической инфраструктуре и нормативно-правовой базе, которые имеют решающее значение для работы в сложных условиях проп-трейдинга.
Алексис ДруссиотисРуководитель платформы для матчевой торговли.подкрепил эту точку зрения, заявив: «Брокерам следует это учитывать, потому что они понимают рынок, обладают необходимыми знаниями и осведомлены о рисках — поэтому они являются идеальными кандидатами. Что касается технологий, у них есть торговая платформа, CRM-система, поставщики платежных услуг (PSP) и интеграция с поставщиками ликвидности (LP)».
Предотвратите превращение вашей торговой технологии в единую точку отказа.
Чтобы избежать риска отзыва лицензии на торговую платформу поставщиком технологий, брокерам необходимо применять стратегический подход при выборе партнеров. Недавние действия крупного поставщика платформ, включавшие закрытие платформ форекс-брокеров, сотрудничавших с проп-фирмами, подчеркнули важность обеспечения полного соответствия любой выбранной платформы соответствующим нормативным требованиям. Эти внезапные закрытия вынудили многие компании быстро искать альтернативные платформы.
Алексис Друссиотис подчеркивает важность партнерства с поставщиками, которые глубоко понимают специфические потребности рынка, опираясь на многолетний опыт работы в отрасли и послужной список поддержки сотен успешных клиентов. Речь идет не просто о поиске поставщика; речь идет о привлечении партнера, приверженного долгосрочному сотрудничеству. Краткосрочные соглашения, заканчивающиеся через несколько месяцев, могут нарушить работу, поэтому крайне важно сотрудничать с поставщиками, имеющими надежную систему поддержки – технические команды, отделы маркетинга и другие – для обеспечения стабильности и роста в дальнейшем. Такой подход минимизирует риски и способствует устойчивому партнерству.
Виталий Кудинов из Devexperts подчеркивает еще один важный аспект: соблюдение лицензионных требований, особенно при работе с реальными рыночными данными в торговле фьючерсами или акциями. Несоблюдение этих требований может привести к юридическим проблемам и конфликтам с другими брокерами, которые платят за доступ к этим данным. Кроме того, Виталий отмечает, что требования к проп-трейдинговым платформам часто более предсказуемы и стабильны, чем к традиционным брокерским платформам. Это позволяет брокерам заблаговременно тестировать и обеспечивать способность платформы обрабатывать необходимую пользовательскую базу и объемы торгов без непредвиденных проблем.
Гэри Маллен добавляет, что понимание того, почему трейдеры выбирают те или иные торговые платформы, имеет решающее значение. Часто их предпочтения определяются платформами, на которых они проходили обучение. Поэтому предложение разнообразных платформ может дать брокерам конкурентное преимущество, удовлетворяя различные предпочтения своих клиентов. Более того, с ростом спроса на демо-счета крайне важно, чтобы эти счета точно отражали реальные рыночные условия. Маллен подчеркивает, что эти счета не следует рассматривать как простые демо-счета; они должны использовать данные в реальном времени и обеспечивать исполнение ордеров, отражающих реальные рыночные условия. Лучший способ отразить это на симулированных счетах — использовать средневзвешенную цену исполнения (VWAP), а не лучшие цены покупки и продажи. Такой подход более эффективно готовит трейдеров к реальной торговле.
Выявление проблем проп-трейдинга для обеспечения долгосрочного роста бизнеса.
Для обеспечения долгосрочной устойчивости компаниям, финансируемым трейдерами, необходимо избегать распространенных ошибок, таких как недооценка важности предоставления проп-трейдерам надежной и реалистичной торговой среды. Как подчеркнули участники дискуссии, компаниям следует избегать использования проп-счетов как простых демо-счетов. Вместо этого они должны быть разработаны таким образом, чтобы отражать реальные рыночные условия, включая такие факторы, как проскальзывание и переменные цены, чтобы обеспечить подлинный торговый опыт.
Еще одна важная проблема — подход к управлению рисками. Форекс-брокеры, особенно те, кто интернализирует риски (модель B-Book), часто не до конца понимают динамику рисков в проп-трейдинге. В отличие от традиционной торговли, где трейдеры рискуют собственным капиталом, проп-трейдеры, как правило, не имеют личной финансовой ответственности. Отсутствие «личной заинтересованности» может привести к тому, что проп-трейдеры будут брать на себя более высокие риски с меньшим эмоциональным воздействием, поскольку основная потеря — это время, а не деньги. Следовательно, брокеры не могут применять свои стандартные модели риска, используемые для обычных торговых счетов, к проп-трейдингу. Они должны адаптировать свои стратегии с учетом уникального поведения и профиля риска проп-трейдеров.
Кроме того, компаниям, финансирующим трейдеров, следует остерегаться менталитета «гонки на выживание», когда сложные задачи становятся слишком простыми, дешевыми и частыми. Такой подход может подорвать доверие к модели проп-трейдинга, превратив ее в краткосрочную попытку завладеть капиталом, а не в устойчивый бизнес. Вместо этого компаниям следует сосредоточиться на создании значимых и сложных критериев оценки, которые привлекают серьезных трейдеров и способствуют долгосрочному успеху как трейдеров, так и компании.
Проп-трейдинг бросает вызов участникам по сравнению с традиционными трейдерами.
Участники дискуссии отметили существенные различия в мышлении и торговых привычках трейдеров, участвующих в проп-трейдинговых конкурсах, по сравнению с теми, кто работает в традиционных брокерских компаниях. Проп-трейдеры, как правило, более склонны к избеганию риска, часто сосредотачиваясь на меньшем количестве, но более качественных сделок из-за структурированного характера проп-трейдинговых конкурсов. Это контрастирует с традиционными трейдерами, которые могут занимать более исследовательские позиции по мере разработки своих стратегий.
Кроме того, проп-трейдеры работают в условиях жестких временных ограничений, что может влиять на их торговое поведение, делая их более дисциплинированными, но также и более склонными к принятию просчитанных рисков по мере приближения сроков. Это психологическое различие крайне важно понимать брокерам при разработке предложений по проп-трейдингу и оценке эффективности работы трейдеров.
Наблюдается тенденция к увеличению пожизненной ценности клиента в сфере собственной торговли.
Традиционно проп-трейдинговые фирмы использовали собственный капитал для торговли на рынках, сосредотачиваясь на выявлении и развитии квалифицированных трейдеров, способных приносить фирме прибыль. Однако с ростом числа розничных трейдеров многие фирмы перешли к модели, основанной на «платежи за проверку навыков», когда трейдеры платят за возможность доказать свои способности в обмен на потенциальное финансирование. Хотя эта модель первоначально привлекла большое количество розничных трейдеров, она также вызвала опасения относительно ее устойчивости и долгосрочной выгоды для трейдеров. Многие талантливые трейдеры избегают проп-трейдинговых фирм, поскольку считают эти модели, основанные на проверке навыков, «слишком хорошими, чтобы быть правдой», что подрывает доверие к отрасли.
Похоже, будущее проп-трейдинга возвращается к его первоначальному предназначению – поиску квалифицированных трейдеров, способных торговать капиталом компании и получать доход, основанный на результатах, а не на предоплате. Эта эволюция согласует интересы как компании, так и трейдеров. Компании, вероятно, будут получать более стабильную прибыль от трейдеров с проверенной репутацией, а талантливые трейдеры найдут профессиональную среду для развития.
По мере развития этого перехода платформы и инфраструктура также должны будут адаптироваться. Фирмам, занимающимся проп-трейдингом, потребуются гибкие торговые платформы, способные работать с различными классами активов и получать рыночные данные из надежных источников, что исключит необходимость в сторонних поставщиках. Спрос на настраиваемые интерфейсы будет расти, поскольку компании будут стремиться адаптировать торговые среды к потребностям профессиональных трейдеров.
Для увеличения пожизненной ценности своих клиентов брокерам следует рассмотреть возможность интеграции услуг проп-трейдинга, которые будут привлекательны для широкого круга трейдеров, от новичков до опытных профессионалов. Предлагая индивидуально разработанные образовательные задачи и создавая четкий путь для роста и успеха трейдеров в рамках проп-трейдинга, брокеры могут способствовать лояльности и долгосрочному взаимодействию.
В заключение Алексис Друссиотис отметил что риск упустить этот растущий сегмент высок:Если брокер не предпримет никаких действий, это сделает кто-то другой, и он упустит тот сегмент рынка, который мог бы идеально приобрести».
Внедрение услуг проп-трейдинга открывает для форекс-брокеров стратегическую возможность диверсифицировать свои предложения, привлечь более широкую аудиторию и увеличить пожизненную ценность клиента. Однако успех в этой сфере требует тщательного планирования, правильного партнерства в области технологий и стремления к созданию устойчивой и заслуживающей доверия торговой среды. По мере развития тренда проп-трейдинга брокеры, которые адаптируются и внедряют инновации, будут иметь хорошие возможности для получения выгоды.
